Методика и методология управления финансовыми потоками - Б. Алиева (2016)

Финансовое состояние предприятияхарактеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств. В рыночной экономике финансовое состояние предприятия, по сути дела отражает конечные результаты его деятельности.

Финансовые ресурсы предприятия – это его основной и оборотный капитал.

Формирование и пополнение финансовых ресурсов (основного и оборотного капитала) – важная финансовая проблема.

Первичное формирование этих капиталов происходит в момент учреждения предприятия, когда образуется уставный капитал.

Уставный (акционерный) капитал – имущество предприятия, создан-ное за счет вкладов учредителей.

Финансовые ресурсы – это денежные средства, остающиеся в распо-ряжении предприятия после осуществления текущих затрат по покрытию материальных расходов и оплаты труда.

Основной источник формирования финансовых ресурсов – прибыль.

Источники формирования финансовых ресурсов предприятия: прибыль; выручка от реализации выбывшего имущества; амортизация; прирост устойчивых пассивов; займы; целевые поступления; паевые взносы. Кроме того, предприятие может мобилизовать финансовые ресурсы в различных секторах финансового рынка: продажа акций, облигаций; дивиденды, проценты; кредиты; доходы от других финансовых операций; доходы от выплаты страховых премий и т. д.

Значительные финансовые ресурсы предприятия могут быть мобилизованы на финансовом рынке.

Основное направление использования финансовых средств – инвестирование в расширенное воспроизводство.

Использование финансовых средств осуществляется по следующим направлениям:

– инвестирование в капитальные вложения на расширение производства;

– инвестирование в ценные бумаги;

– платежи в бюджет, банковскую систему, взносы во внебюджетные фонды;

– образование денежных фондов и резервов.

Основной источник финансовых средств предприятия – его прибыль. Прибыль – часть валового дохода предприятия.

Валовой доход предприятия – выручка от продажи продукции за вычетом затрат.

Важная составляющая валовой прибыли – прибыль от реализации основных фондов.

Другая составляющая валовой прибыли – прибыль от внереали-зационной деятельности (сдача имущества в аренду, доходы по ценным бумагам и пр.).

Среди основных источников финансирования расширенного воспроизводства основных фондов находится амортизация – процесс перенесения стоимости основных фондов и нематериальных активов на производство и реализуемую продукцию по мере их износа. Накопленные суммы амортизационных отчислений должны использоваться для долгосрочного инвестирования.

Амортизация – основной источник самофинансирования на предприя-тиях.

На финансы предприятий оказывает сильное воздействие налоговая система. Три элемента налоговой системы наиболее важны для финансов предприятия: ставки налогов; налогооблагаемая база; сроки уплаты налогов в бюджет.